Belediye tahvilleri genellikle yeni bir kütüphane yapımı gibi bir hükümet projesine fon sağlamak için düzenlenir.
Genelde hükümete vergi ödeyen siz olsanız da, tasarruf bonolarına veya belediye bonolarına sahip olmak, hükümetin size borçlu olması için bir fırsattır. Her iki tür tahville de hükümete para borç veriyorsunuz ve faiziyle geri ödeme alıyorsunuz. Her biri farklı işler ancak her ikisinin de vergi avantajları vardır.
Tasarruf Bonosu Temelleri
ABD Hazine Bakanlığı, federal hükümetin borçlanma ihtiyaçlarını finanse etmek için borçlanma senetleri olarak tasarruf bonoları düzenliyor. Tasarruf bonosu çok düşük bir risk olarak kabul edilir, çünkü Amerikan hükümeti onları destekliyor. Devlet ve yerel vergilerden muaf tutulurlar ve federal gelir vergileri, tahviller ödenene veya faiz ödemeyi bırakana kadar ertelenebilir. Kağıt bonolar hala finansal kurumlar veya işveren bordro indirim planları aracılığıyla satın alınabilir, ancak doğrudan devletin TreasuryDirect programı aracılığıyla da çevrimiçi olarak kullanılabilirler.
EE Tasarruf Bonosu
Seri EE tahvilleri Seri E tahvillerinin yerini aldı. Elektronik EE tahvilleri piyasa değeri üzerinden satılmaktadır. Kağıt EE tahvilleri değerlerinin yarısı kadar satın alınır. Her ikisi de, takvim yılı başına azami $ 5,000 alım miktarına tabidir. Seri EE tahvilleri, 30 yıl sonra olgunlaşmakta ve bu süre zarfında yatırımcıların tam yüz değerini ve o dönemde tahakkuk eden tüm faizleri almaktadır. Beş yıldan önce ödenirse, son üç aydaki ilginizi kaybedersiniz, ancak beş yıl sonra itfa için herhangi bir ceza yoktur.
HH ve Ben Tasarruf Bonosu
Seri HH tahvilleri yalnızca olgunlaştırılmış Seri EE E veya HH tahvilleri karşılığında satın alınabilir ve 20 yıllarında olgunlaşır. Seri I tahvilleri piyasa değeri üzerinden satılmakta ve 30 yıllarında enflasyon endeksine dayalı olarak faiz ödenmektedir. Beş yıldan önce kullanılmaları durumunda, her takvim yılı için maksimum satın alma başına $ 5,000 ve üç aylık faizden mahrum kalırlar.
Belediye Tahvili Temelleri
Belediye tahvilleri veya muni tahvilleri eyalet ve yerel yönetimler tarafından düzenlenmektedir. Genellikle yeni bir okul veya ulaşım altyapısı gibi belirli bir proje için ayrılırlar. Faiz ödemelerini düzenli aralıklarla yaparlar ve belirli bir vade tarihine sahiptirler.
Bazı farklılıklar
Tasarruf bonosu küçük artışlarla satın alınabilir, ancak belediye tahvilleri daha büyük bir yatırım gerektirir. Tasarruf bonoları 50 $ kadar düşük bir fiyat karşılığında mevcut olsa da, muni bonolar genellikle en az $ 5,000 değerinde gerektirir. Varsayılanlar nadir olsa da, yerel yönetimler ekonomik sıkıntı yaşarsa belediyeler savunmasızdır. Muni tahvilleri yüksek dereceli olarak arayın, ancak federal tasarruf bonosu kadar güvenli olarak kabul edilmediklerini unutmayın. Tasarruf bonolarının değeri sabit kalsa da, daha yüksek ve daha yüksek verimli bonolarla rekabet etmiyorsa, bir muni tahvilinin yeniden satış değeri düşebilir.
Vergi Faydaları
Belediye tahvilleri vergi barınakları arayan yatırımcılar tarafından tercih edilmektedir, çünkü kazançları federal gelir vergisinden muaftır. Kendi ikamet ettiğiniz eyalette belediye tahvilleri satın alırsanız, devlet gelir vergisinden muaf, bu da çifte vergisizdir. Özellikle yüksek bir vergi parantezindeyseniz çekici geliyorlar. Örneğin, yüzde 40 vergi parantezinde yüzde 3.35 ödeyen bir belediye tahvilinin yüzde 5 civarında eşdeğer bir vergilendirilebilir getiri getirisi vardır. Tasarruf bonolarının da vergi avantajları vardır, ancak sonunda kazançlarından vergi ödersiniz.
